Le 7 octobre 2024, un rapport américain sur l'emploi a révélé une performance économique robuste, montrant la plus forte augmentation des emplois depuis six mois, accompagnée d'une baisse du taux de chômage et d'une solide croissance des salaires. Ces données ont conduit à un renforcement du dollar américain, obligeant les marchés à ajuster leurs attentes concernant les baisses de taux d'intérêt de la Réserve fédérale.
Chris Weston, responsable de la recherche chez Pepperstone, a noté que les perspectives de bénéfices optimistes et les mesures agressives de liquidité de la Chine apportent un coup de pouce à la fois au marché boursier et au dollar américain. Cependant, il a mis en garde contre les incertitudes géopolitiques, notamment au Moyen-Orient, qui posent des risques continus pour le sentiment du marché.
Dans des développements connexes, Israël a mené des frappes aériennes sur des positions du Hezbollah au Liban et dans la bande de Gaza, marquant l'approche du premier anniversaire des attaques du 7 octobre qui ont déclenché le conflit actuel. Le ministre israélien de la Défense a déclaré que toutes les options de représailles contre l'Iran restaient ouvertes, intensifiant les tensions dans la région.
Malgré ces préoccupations géopolitiques, les contrats à terme sur le pétrole brut Brent ont connu une légère baisse de 0,7 % lundi, après une hausse significative de plus de 8 % la semaine dernière, la plus forte augmentation hebdomadaire depuis janvier 2023. L'indice du dollar est resté stable, ayant augmenté de 0,5 % vendredi pour atteindre un sommet de sept semaines, reflétant une hausse de 2 % pour la semaine, la plus importante augmentation en deux ans.
Les analystes du marché prévoient désormais une probabilité de 95 % d'une réduction de 25 points de base par la Réserve fédérale en novembre, un changement par rapport aux attentes antérieures d'une réduction plus substantielle. Pendant ce temps, l'économiste en chef de la Banque d'Angleterre, Huw Pill, a souligné une approche prudente des baisses de taux d'intérêt, suite à une chute notable de la valeur de la livre sterling.
Les implications de ces développements sont significatives, car elles affectent non seulement l'économie américaine mais ont également des répercussions potentielles sur les marchés mondiaux, notamment à la lumière des tensions croissantes au Moyen-Orient.